個(gè)人養(yǎng)老金制度要來了,稅收如何優(yōu)惠成最大看點(diǎn)(個(gè)人養(yǎng)老金賬戶將有稅收優(yōu)惠)

4月21日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于推動(dòng)個(gè)人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》（下稱《意見》），明確個(gè)人養(yǎng)老金實(shí)行個(gè)人賬戶制度，繳費(fèi)完全由參加人個(gè)人承擔(dān)，實(shí)行完全積累。參加人通過個(gè)人養(yǎng)老金信息管理服務(wù)平臺(tái)，建立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶。個(gè)人養(yǎng)老金賬戶是參加個(gè)人養(yǎng)老金制度、享受稅收優(yōu)惠政策的基礎(chǔ)。

與基本養(yǎng)老保險(xiǎn)金的強(qiáng)制性不同，個(gè)人養(yǎng)老金是個(gè)人自愿參加，如何調(diào)動(dòng)個(gè)人參加積極性，稅收優(yōu)惠政策起到關(guān)鍵作用。

上述《意見》明確，國家制定稅收優(yōu)惠政策，鼓勵(lì)符合條件的人員參加個(gè)人養(yǎng)老金制度并依規(guī)領(lǐng)取個(gè)人養(yǎng)老金。盡管目前政策尚未公開，但多位稅務(wù)專家表示，2018年財(cái)政部 稅務(wù)總局等發(fā)布的《關(guān)于開展個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的通知》（下稱《通知》）中稅收優(yōu)惠政策，可以作為重要參照。

專家認(rèn)為，未來個(gè)人養(yǎng)老金賬戶稅收優(yōu)惠，可能會(huì)采取繳費(fèi)時(shí)限額內(nèi)抵扣個(gè)稅，投資收益在繳費(fèi)期間暫不征稅，領(lǐng)取養(yǎng)老金時(shí)再征個(gè)稅，但給予個(gè)稅優(yōu)惠稅率。

個(gè)人養(yǎng)老金資金賬戶資金可以用于購買符合規(guī)定的銀行理財(cái)、儲(chǔ)蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、公募基金等產(chǎn)品，2018年針對遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)有稅收優(yōu)惠政策。根據(jù)《通知》，個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)主要明確了三個(gè)環(huán)節(jié)稅收優(yōu)惠。即個(gè)人通過個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶購買符合規(guī)定的商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品的支出，允許在一定標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)稅前扣除；計(jì)入個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶的投資收益，暫不征收個(gè)人所得稅；個(gè)人領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金時(shí)再征收個(gè)人所得稅。

上海財(cái)經(jīng)大學(xué)鄭春榮教授表示，這一稅收優(yōu)惠針對繳費(fèi)、增值、領(lǐng)取三個(gè)環(huán)節(jié)。在第一個(gè)繳費(fèi)環(huán)節(jié)，大部分老百姓都是拿自己的工資薪金、勞務(wù)報(bào)酬的收入，去購買相關(guān)符合個(gè)人養(yǎng)老金賬戶投資的產(chǎn)品，而這筆收入實(shí)際是稅后收入，即繳納過個(gè)人所得稅后的收入。為了鼓勵(lì)大家去購買符合條件養(yǎng)老產(chǎn)品，國家通過對這筆繳費(fèi)額度允許抵扣個(gè)稅，實(shí)際是對繳費(fèi)這部分收入不征收個(gè)稅。

當(dāng)然，為了防止中高收入者借此避稅，產(chǎn)生分配不公，拉大貧富差距，不少國家對這一扣稅額度設(shè)定了最高限額，中國也不例外。

根據(jù)《通知》規(guī)定，個(gè)人購買稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)的繳費(fèi)可以在限額內(nèi)據(jù)實(shí)扣除，這一限額按照不超過當(dāng)年應(yīng)稅收入的6%和12000元孰低辦法確定，實(shí)際上最高限額為12000元每年。而此次《意見》中明確，個(gè)人養(yǎng)老金賬戶參加人每年繳納個(gè)人養(yǎng)老金的上限為12000元。這與前述《通知》繳費(fèi)最高扣除額相同。

鄭春榮表示，在增值環(huán)節(jié)，目前個(gè)人買股票、基金、國債和存款都免稅，所以上述商業(yè)養(yǎng)老資金賬戶的投資收益，在繳費(fèi)期間暫不征收個(gè)稅。而最終在領(lǐng)取商業(yè)養(yǎng)老金環(huán)節(jié)則需要征稅，這就是所謂的稅收遞延，這相當(dāng)于延后幾年甚至幾十年再交稅。

上述《通知》明確，對個(gè)人達(dá)到規(guī)定條件時(shí)領(lǐng)取的商業(yè)養(yǎng)老金收入，其中25%部分予以免稅，其余75%部分按照10%的比例稅率計(jì)算繳納個(gè)人所得稅。實(shí)際領(lǐng)取養(yǎng)老金收入的個(gè)稅稅率為7.5%。

北京國家會(huì)計(jì)學(xué)院李旭紅教授表示，與目前個(gè)稅工資薪金的七級(jí)超額累進(jìn)稅率（3%—45%）相比較而言是較低的比例稅率，但是也不排除為了鼓勵(lì)個(gè)人養(yǎng)老金的發(fā)展，滿足人民群眾日益增長的多樣化養(yǎng)老保險(xiǎn)需要，助力解決我國的老齡化社會(huì)問題，進(jìn)一步增大稅收優(yōu)惠的力度。

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)溫來成教授認(rèn)為，從國際上來看，個(gè)人養(yǎng)老金稅收優(yōu)惠政策主要有兩種選擇，一種就是繳費(fèi)時(shí)免稅，但退休后領(lǐng)取時(shí)要交稅。像上述遞延型養(yǎng)老保險(xiǎn)是這種模式。另一種是在繳費(fèi)時(shí)要交稅，但在退休領(lǐng)取養(yǎng)老金時(shí)免稅，這就使得投資收益最后實(shí)際免稅。這兩種模式都起到激勵(lì)個(gè)人投資個(gè)人養(yǎng)老金。但是一般來說這兩個(gè)環(huán)節(jié)不能全部免稅，因?yàn)橐芏愔懈呤杖胝呓璐吮芏?，拉大貧富差距?/p>

多位財(cái)稅專家認(rèn)為，《通知》的上述稅收優(yōu)惠政策力度有限，期待此次養(yǎng)老金個(gè)人賬戶的稅收優(yōu)惠政策力度更大。

李旭紅建議，加大養(yǎng)老金個(gè)人賬戶稅收優(yōu)惠政策力度，一方面是將繳費(fèi)扣稅限額擴(kuò)大，目前限額是1.2萬元每年，未來相關(guān)部門可以根據(jù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展水平和多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系發(fā)展情況等因素適時(shí)調(diào)整繳費(fèi)上限。另一方面是降低領(lǐng)取養(yǎng)老金時(shí)的個(gè)稅稅率，3%—5%是較為合理區(qū)間。